자. 투자의 기본 원칙들에 대해 익혔으니 다음은 구조를 이해할 차례입니다. ‘자본주의’와 그 그림자인 ‘인플레이션’에 대해 알아볼 시간인거죠. 사실 굉장히 익숙한 개념인데 확실하게 어떤 구조로 작동하는지 모르시는 분들도 많아요. 어렵다고 생각할 수 도 있지만 제가 여러분의 가이드가 되어드리겠습니다.
자본주의, 어렵게 생각할 필요 없습니다. 간단히 말해 ‘내가 가진 것을 활용해 더 많은 것을 얻으려고 노력하는 시스템’이라고 할 수 있죠. 여러분이 열심히 일해서 번 돈으로 물건을 사고, 그 물건을 통해 만족감을 얻거나, 혹은 그 물건을 다시 팔아 이익을 남기기도 하죠. 기업들은 더 좋은 제품을 만들어 팔고, 더 많은 사람들에게 알리기 위해 광고를 하고, 이 모든 과정에서 돈이 돌고 돕니다. 이 돈의 흐름이 원활하게 이루어질 때 자본주의는 건강하게 성장한다고 볼 수 있습니다. 마치 쉼 없이 뛰는 심장처럼 말입니다. 하지만 이 심장이 너무 빨리 뛰거나, 혹은 느리게 뛰면 문제가 생기듯, 자본주의 시스템도 균형을 잃으면 혼란이 올 수 있습니다.
그렇다면 인플레이션은 무엇일까요? 인플레이션은 간단히 말해 ‘화폐 가치의 하락’입니다. 즉, 같은 돈으로 살 수 있는 물건의 양이 줄어드는 현상이죠. 어릴 적 100원으로 문방구 가서 까까 사 먹은 기억 다들 있으실 겁니다. 하지만 지금 100원으로는 과자 한 봉지 사기도 어렵죠. 바로 이것이 인플레이션의 대표적인 예입니다. 물가가 꾸준히 오르는 것은 자연스러운 현상이지만, 인플레이션이 너무 빠르게 진행되면 우리의 주머니는 점점 가벼워집니다.
“뜨거운 물에 개구리를 넣어두면 서서히 죽어가는 것처럼, 우리의 자산도 인플레이션이라는 뜨거운 물에 서서히 녹아내리는 꼴이 될 수 있습니다.”
자, 그럼 이 두가지를 연결해 보겠습니다. 많은 사람들이 인플레이션을 ‘물가 상승’ 정도로만 생각하는 경향이 있습니다. 물론 틀린 말은 아니지만, 투자자의 관점에서 볼 때는 훨씬 더 중요한 의미를 지닙니다. 여러분이 힘들게 번 돈을 은행에 고스란히 넣어두면 어떻게 될까요?
가령 은행 이자가 연 2%라고 가정해 봅시다. 그런데 만약 연 3%의 인플레이션이 발생한다면, 여러분의 돈은 실질적으로 1%의 가치를 잃게 되는 셈입니다. 100만 원을 넣어두면 1년 뒤 102만 원이 되겠지만, 물가가 3% 올랐으니 실제로 살 수 있는 물건의 가치는 오히려 1% 줄어드는 것이죠. 마치 쳇바퀴를 도는 햄스터처럼, 열심히 일해서 돈을 벌어도 가만히 있으면 제자리걸음, 아니 오히려 뒤로 가는 상황이 발생하는 것입니다. 이것이 바로 인플레이션이 투자자에게 ‘적’이 될 수 있는 이유입니다.
이런 상황에서 우리는 어떻게 해야 할까요? 바로 ‘자본주의 시스템을 역이용’하는 것입니다. 자본주의는 끊임없이 성장하고, 그 과정에서 돈은 계속해서 돌고 돕니다. 우리는 이 흐름 속에서 나의 돈이 쉬지 않고 일하도록 만들어야 합니다. 바로 ‘투자’를 통해서 말이죠. 투자는 단순히 돈을 불리는 기술이 아니라, 인플레이션이라는 파도를 헤쳐나가 나의 자산을 지키고 성장시키는 생존 전략입니다. 마치 튼튼한 배를 타고 거친 파도를 헤쳐나가는 것처럼요. 우리가 투자해야 하는 이유는 단 하나, 나의 소중한 자산이 인플레이션이라는 파도에 휩쓸려 사라지는 것을 막기 위해서입니다.
그렇다면 어떤 자산에 투자해야 인플레이션을 이겨낼 수 있을까요? 몇 가지 대표적인 사례를 살펴보겠습니다. 흔히 ‘안전자산’으로 여겨지는 금은 역사적으로 인플레이션 시기에 가치를 잘 방어해 왔습니다. 마치 비상시를 대비해 챙겨두는 귀금속처럼요. 또한, 실물 자산인 부동산 역시 장기적으로 인플레이션을 따라 오르거나 그 이상으로 상승하는 경향을 보입니다. 전 세계적으로 식량, 에너지 등 필수 소비재 가격이 오르면서 관련 기업의 주가가 상승하기도 하죠. 이처럼 인플레이션 시기에도 꿋꿋하게 가치를 지키거나 상승하는 자산들이 존재합니다.
“우리가 해야 할 일은 바로 이러한 자산들을 현명하게 선택하는 것입니다.”